FAQ
Wat is de strategie van het fonds?Welke soort effecten worden gekocht?
Hoe kan ik deelnemen aan het fonds?
Wat zijn de risico’s van dit fonds?
Welke kosten brengen jullie in rekening?
Wie beheert het fonds?
Is het fonds beursgenoteerd?
Bieden jullie garanties voor het resultaat?
Kan ik zelf bepalen wanneer ik uitstap?
Wat betekent de ‘high-water mark?
Wat is de strategie van het fonds?
In tegenstelling tot veel andere beleggingsfondsen focust het SBS Global Equity Fund niet op ontwikkelingen in een specifieke regio of sector. In plaats daarvan wordt een selectie gemaakt van aandelen uit zeer uiteenlopende regio’s en sectoren op basis van de meest gebruikte analysefactoren, waaronder de relatieve waardering, het dividendrendement, technische analyse en de gemiddelde analistenwaardering. Door het combineren van die analysefactoren wordt vroegtijdig ingespeeld op wereldwijde ontwikkelingen, op verschillende niveaus. Deze strategie heeft in de afgelopen vier jaar bewezen een bovengemiddeld rendement te kunnen genereren, bij een acceptabel risiconiveau.
Welke soort effecten worden gekocht?
Vrijwel uitsluitend beursgenoteerde aandelen. Ter afdekking van bepaalde risico’s worden opties en futures aangeschaft. Het SBS Global Equity Fund neemt geen ‘short-posities’ in en verbiedt zichzelf te beleggen met effectenkrediet of in effecten zonder beursnotering, met uitzondering van CFD's of soortgelijke producten waarvan de onderliggende waarde beursgenoteerd is.
Hoe kan ik deelnemen aan het fonds?
Deelname is mogelijk door het invullen en versturen van het inschrijfformulier. U neemt deel vanaf de eerste werkdag van de daarop volgende maand. Deelname is ook mogelijk met vennootschappen. Het minimale deelnamebedrag is voorlopig vastgesteld op 55.000 euro (per 1 januari 2012 wordt dit 100.000 euro).
Wat zijn de risico’s van dit fonds?
Beleggen in aandelen is per definitie risicovol. Naast het risico van koersdalingen kan het fonds te maken krijgen met het risico dat individuele aandelen tijdelijk niet of slecht verhandelbaar zijn. Wij trachten het risico te verlagen door een handmatige scan van de financiële sterkte van de geselecteerde bedrijven en het verlangen van een gemiddeld koopadvies van tenminste twee erkende financiële instellingen. Bovendien wordt er gebruik gemaakt van derivaten ter beperking van marktrisico’s. Ten slotte maakt de fondsmanager gebruik van beproefde risk management strategieën, zoals stop loss niveaus en spreiding.
Welke kosten brengen jullie in rekening?
Over het door u ingelegde kapitaal betaalt u een jaarlijkse management fee (beheersvergoeding) van 1,5%. Daarnaast betaalt u een vergoeding die afhankelijk is van het behaalde resultaat (de zogenaamde performance fee). Deze performance fee bedraagt 15% van het behaalde nettorendement, mits dit hoger ligt dan 8%. De performance fee wordt alleen in rekening gebracht indien uw participatie in waarde is toegenomen (de zogenaamde ‘high water mark’). Verliezen dienen eerst goedgemaakt te worden voordat een performance fee in rekening kan worden gebracht. Ten slotte betaalt u bij toe- en uittreding een eenmalige vergoeding van 0,5% ter compensatie van de door ons gemaakte kosten voor toe- en uittreding.
Wie beheert het fonds?
Het fonds wordt beheerd door ROI am B.V. ROI is gespecialiseerd in het beheren van beleggingsfondsen in overeenstemming met de wet- en regelgeving. ROI am B.V. heeft een vergunning als beleggingsinstelling bij de Autoriteit Financiële Markten (AFM). Het fonds valt onder de Vrijstellingsregeling van de Wet financieel toezicht en staat derhalve niet onder het toezicht van de Autoriteit Financiële Markten (AFM). Verantwoordelijk voor de strategie van het fonds is SBS Investments B.V.
Is het fonds beursgenoteerd?
Nee. Het SBS Global Equity Fund is een besloten fonds voor gemene rekening en streeft niet naar een beursnotering.
Bieden jullie garanties voor het resultaat?
Nee, het SBS Global Equity Fund behoort niet tot de categorie garantiefondsen en heeft als doelstelling het behalen van een bovengemiddeld rendement. Hoewel we er alles aan doen mogelijke verliezen te beperken, gaan wij nimmer over tot genoegdoening voor mogelijke verliezen.
Kan ik zelf bepalen wanneer ik uitstap?
Uittreding is mogelijk op de eerste werkdag van de maand, mits u dit minstens twee weken van tevoren bekend maakt. De minimum participatietermijn bedraagt 12 maanden. Wilt u eerder uitstappen, dan kan dit tegen een discount van 2%. Het fonds hanteert deze periodes om grote schommelingen in het fondsvermogen te voorkomen en de fondsmanagers een kans te geven op middellange termijn een goede prestatie neer te zetten.
Wat betekent een ‘high-water mark’?
’High-water mark’ betekent dat het fonds eerst verliezen moet goedmaken alvorens er performance fee in rekening kan worden gebracht. Ten opzichte van ieder historisch jaarlijks meetpunt dient uw participatie in waarde te zijn gestegen. De fondsen die dit principe toepassen rekenen vaak slechts 1 of 2 jaar terug, maar de oprichters van het SBS Global Equity Fund zijn van mening dat alle verliezen in het verleden eerst goedgemaakt moeten worden, alvorens een prestatieafhankelijke vergoeding te berekenen. Bovendien berekent het fonds pas een performance fee indien het rendement hoger ligt dan 8% in het betreffende jaar.
Heeft u nog meer vragen? Klik hier om contact met ons op te nemen.